بحران دریای سرخ در سال 2024، شرکت های کشتیرانی «نجات یافته»، در مورد 2025 چطور؟

با نگاهی به گذشته، موضوع سال 2024 قبل از وقوع بحران دریای سرخ چه بود؟ فضای اضافی حمل و نقل تقریباً همه پیش‌بینی‌ها بر این باور بودند که با توجه به رکوردشکنی ظرفیت حمل‌ونقل جدید در سال 2024، نرخ حمل و نقل قطعاً تحت فشار خواهد بود و شرکت‌های کشتیرانی سال سخت دیگری پس از سال 2023 خواهند داشت.

همانطور که همه می دانیم بعداً چه اتفاقی افتاد، سال 2024 پس از سال های 2021 و 2022 سودآورترین سال برای شرکت های حمل و نقل خواهد بود. اغراق نیست اگر بگوییم که بحران دریای سرخ مسیر کشتیرانی بین المللی را در سال 2024 تغییر داده است. آخرین گزارش از Alphaliner تجزیه و تحلیل دقیقی از تأثیر واقعی انحراف در اطراف آفریقای جنوبی بر ظرفیت کشتیرانی و مسیرهای اصلی برای استقرار ظرفیت کشتیرانی جدید ارائه می دهد که ارزش بررسی دارد.

ظرفیت اسمی جدید جهانی حمل و نقل در سال 2024 با افزایش 3 درصدی نسبت به سال گذشته به 10.6 میلیون TEU رسید. نزدیک به 60 درصد از ظرفیت کشتیرانی جدید توسط مسیر اروپا جذب شد زیرا انحراف در اطراف آفریقای جنوبی به کشتی‌های بیشتری برای حفظ تراکم مسیر اصلی نیاز دارد. تحلیل آلفالینر از مسیر اروپا در ژوئن سال گذشته نشان داد که ظرفیت اسمی کشتیرانی 24 درصد نسبت به سال گذشته افزایش یافته و تا دسامبر به 31 درصد رسیده است. با این حال، افزایش واقعی ظرفیت حمل و نقل پس از انحراف به مراتب کمتر از این رقم است. در 1 دسامبر 2023، ظرفیت واقعی حمل و نقل هفتگی مسیر اروپا حدود 434,940 TEU بود و یک سال بعد، ظرفیت واقعی حمل و نقل تنها 38,360 TEU معادل 8.8 درصد افزایش یافت که بسیار کمتر از رشد ظرفیت اسمی کشتیرانی بود.

سال 2024 اولین سال بحران دریای سرخ است. ظرفیت حمل و نقل جذب شده توسط مسیر انحرافی در اطراف آفریقای جنوبی بسیار بالاتر از حد انتظار است. تا پایان سال، تقریباً هیچ ظرفیت حمل و نقل غیرفعال در کشتیرانی جهانی وجود ندارد (تنها 0.6٪ از ظرفیت حمل و نقل غیرفعال است). نرخ حمل و نقل در سال 2024 کم شروع شد و به بالا پایان یافت. از سه ماهه دوم، نرخ حمل و نقل در مسیرهای شرق به غرب به شدت افزایش یافته است که برای همه غیرمنتظره است و شرکت های کشتیرانی بارها انتظارات سود خود را افزایش داده اند.

مصرف زیاد ظرفیت حمل و نقل جدید در مسیر اروپا تأثیری بر سایر مسیرها دارد. در سال 2024، رشد واقعی ظرفیت حمل و نقل در مسیر ایالات متحده تنها 2.9٪ ناچیز بود. تا اول دسامبر 1، تنها 2024 درصد از ظرفیت حمل و نقل جدید در مسیر ایالات متحده مستقر شده بود که کمتر از کسری از آن در مسیر اروپا است. حجم واقعی بار در مسیر ایالات متحده به طور قابل توجهی افزایش یافته است، در حالی که افزایش ظرفیت واقعی حمل و نقل بسیار ناچیز است و ظرفیت حمل و نقل در یک دوره کوتاه (از سه ماهه دوم) به سرعت افزایش یافته است. حمل و نقل جهانی مانند یک بازی شطرنج است. آیا می توان گفت که مسیر اروپا مسیر آمریکا را موفق کرده است؟

جالب اینجاست که در خارج از مسیر اروپا، بیشترین رشد ظرفیت کشتیرانی در مسیر آمریکای لاتین است، با افزایش ظرفیت اسمی کشتیرانی 22.4 درصد نسبت به سال گذشته، و 16.9 درصد از ظرفیت کشتیرانی جدید در آمریکای لاتین مستقر شده است. مسیر، هم در مسیرهای اقیانوس پیمای و هم در مسیرهای منطقه ای در آمریکای لاتین. در سال‌های اخیر، بازار آمریکای لاتین به طور کلی مورد علاقه قرار گرفته است و به یکی از میدان‌های اصلی نبرد شرکت‌های کشتیرانی برای استقرار ظرفیت حمل و نقل تبدیل شده است.

نرخ حمل و نقل FAK در مسیر ایالات متحده در ابتدای سال 2025 در سطح بالایی قرار داشت. با وجود عوامل متعدد، نرخ حمل و نقل در سواحل شرقی و غربی در ژانویه به بالاترین حد در سال جاری خواهد بود. سال 2024 کاملاً هیجان زده گذشته است و سال 2025 یک سال غیرعادی دیگر است. ظرفیت حمل و نقل جدید امسال کمتر از سال گذشته خواهد بود. مشاور حمل و نقل Dynamar پیش بینی می کند که حدود 220 کشتی جدید در سال 2025 راه اندازی خواهد شد که مجموع ظرفیت حمل و نقل جدید تقریباً 1.9 میلیون TEU است. بدون احتساب ظرفیت حمل و نقل اسقاط شده، ظرفیت اسمی حمل و نقل نسبت به سال گذشته حدود 6 درصد افزایش می یابد. تقاضا در سال جاری چقدر افزایش می یابد؟ به طور کلی اعتقاد بر این است که حدود 2 تا 3 درصد کمتر از رشد ظرفیت حمل و نقل است.

بحران دریای سرخ که در سال 2024 آغاز شد، رابطه عرضه و تقاضا در کشتیرانی بین‌المللی را به شدت تغییر داد. انحراف در اطراف آفریقای جنوبی به یک امر عادی تبدیل شده است. وضعیت ژئوپلیتیک خاورمیانه در پایان سال گذشته به طور غیرمنتظره ای تغییر کرده است، اما هنوز جدول زمانی مشخصی وجود ندارد که چه زمانی همه طرف ها بتوانند به آشتی برسند و دریای سرخ بتواند کشتیرانی را از سر بگیرد. انحراف در اطراف دریای سرخ به دلیل بحران، ظرفیت حمل و نقل زیادی را جذب کرده است. اگر آزاد شود، رشد واقعی ظرفیت کشتیرانی رابطه عرضه و تقاضا را به شدت تغییر خواهد داد و مازاد ظرفیت به واقعیت تبدیل خواهد شد. مشکل این است که هنوز مشخص نیست که ناوبری عادی چه زمانی از سر گرفته می شود. حتی اگر این بحران حل شود، بازگشت این تعداد کشتی به دریای سرخ روندی کند خواهد بود و یک شبه تکمیل نخواهد شد. علاوه بر خود اقتصاد ایالات متحده، عوامل خارجی (تعرفه ها) همچنان نقش مسلط در تأثیرگذاری بر تقاضا در مسیر ایالات متحده در سال 2025 خواهند داشت. تعرفه ها چقدر افزایش می یابد؟ چه زمانی افزایش خواهند یافت؟ چند برابر افزایش خواهند یافت؟ این عدم قطعیت ها روند حجم بار در مسیر ایالات متحده را در سال 2025 تغییر می دهد و همچنین افزایش و کاهش نرخ های حمل و نقل کوتاه مدت را تعیین می کند.