Rauðahafskreppa árið 2024 „vistuð“ útgerðarfyrirtæki, hvað með 2025?

Þegar litið er til baka núna, hvert var þema ársins 2024 áður en Rauðahafskreppan braust út? Umfram sendingarrými. Næstum allar spár töldu að vegna nýrrar flutningsgetu sem sló í gegn árið 2024, yrðu farmgjöld örugglega undir þrýstingi og skipafélög ættu enn eitt erfitt ár eftir 2023.

Eins og við vitum öll hvað gerðist síðar verður árið 2024 hagkvæmasta árið fyrir útgerðarfyrirtæki eftir 2021 og 2022. Það er ekki ofsögum sagt að Rauðahafskreppan hefur breytt stefnu alþjóðlegra siglinga árið 2024. Nýjasta skýrslan frá Alphaliner veitir ítarlega greiningu á raunverulegum áhrifum krókaleiðarinnar um Suður-Afríku á flutningsgetu og helstu leiðir til nýrrar flutningsgetu, sem er vel þess virði að skoða.

Ný nafnflutningsgeta á heimsvísu árið 2024 var allt að 3 milljónir TEU, með 10.6% aukningu á milli ára. Tæplega 60% af nýju siglingarýminu var tekið upp af Evrópuleiðinni vegna þess að krókaleiðin um Suður-Afríku krefst fleiri skipa til að viðhalda upprunalegum leiðarþéttleika. Greining Alphaliner á Evrópuleiðinni í júní í fyrra sýndi að nafnflutningsgetan jókst um 24% á milli ára og í desember var hún komin upp í 31%. Raunveruleg aukning flutningsgetu eftir krókinn er þó mun minni en þessi tala. Þann 1. desember 2023 var raunveruleg vikuleg flutningsgeta Evrópuleiðarinnar um 434,940 TEU og einu ári síðar jókst raunveruleg flutningsgeta aðeins um 38,360 TEU, jafnvirði 8.8%, mun lægri en vöxtur nafnflutningsgetu.

Árið 2024 er fyrsta ár Rauðahafskreppunnar. Sendingargetan sem krókurinn um Suður-Afríku tekur til sín er mun meiri en búist var við. Í lok ársins er nánast engin laus flutningsgeta í alþjóðlegum flutningum (aðeins 0.6% af flutningsgetu er aðgerðalaus). Fraktverð árið 2024 byrjaði lágt og endaði hátt. Frá öðrum ársfjórðungi hafa farmgjöld á austur-vestur leiðum hækkað mikið, sem er öllum óvænt, og útgerðarfyrirtæki hafa ítrekað hækkað hagnaðarvæntingar sínar.

Mikil neysla nýrrar siglingagetu á Evrópuleiðinni hefur áhrif á aðrar leiðir. Árið 2024 var raunverulegur vöxtur flutningsgetu á bandarísku leiðinni aðeins lítil 2.9%. Þann 1. desember 2024 var aðeins 5.1% af nýrri siglingagetu komið fyrir á bandarísku leiðinni, minna en brot af því á Evrópuleiðinni. Raunverulegt farmmagn á bandarísku leiðinni hefur aukist umtalsvert á meðan aukning raunverulegrar flutningsgetu er mjög lítil og flutningsgeta hefur aukist hratt á stuttum tíma (frá öðrum ársfjórðungi). Alheimsflutningar eru eins og skák. Getum við sagt að Evrópuleiðin hafi gert Bandaríkjaleiðina farsæla?

Athyglisvert er að utan Evrópuleiðarinnar er mesti vöxturinn í flutningsgetu á Rómönsku Ameríkuleiðinni, með nafnbót á flutningsgetu um 22.4% á milli ára og 16.9% af nýju flutningsgetunni var beitt á Rómönsku Ameríku. leið, bæði á hafleiðum og svæðisleiðum í Suður-Ameríku. Undanfarin ár hefur Rómönsku Ameríkumarkaðurinn verið almennt hygginn og er orðinn einn helsti vígvöllur skipafyrirtækja til að beita flutningsgetu.

FAK flutningsverð á bandarísku leiðinni var á háu stigi í ársbyrjun 2025. Með margvíslegum þáttum ofan á, verða flutningsgjöld á austur- og vesturströndinni í janúar hápunktur þessa árs. Hið fullbúna 2024 er liðið og 2025 er enn eitt óvenjulegt ár. Ný flutningsgeta á þessu ári verður minni en í fyrra. Skiparáðgjafarfyrirtækið Dynamar spáir því að um 220 ný skip verði tekin á markað árið 2025, með heildarnýju flutningsgetu upp á um 1.9 milljónir TEU. Að frátöldum flutningsgetu eykst nafnflutningsgeta um um 6% á milli ára. Hversu mikið mun eftirspurnin aukast á þessu ári? Almennt er talið að það sé um 2 - 3%, lægra en vöxtur í siglingagetu.

Rauðahafskreppan sem hófst árið 2024 hefur mjög breytt framboði og eftirspurn í alþjóðlegum siglingum. Hjáleiðin um Suður-Afríku er orðin hið nýja eðlilega. Landfræðileg staða í Mið-Austurlöndum hefur óvænt breyst í lok síðasta árs, en enn er engin skýr tímaáætlun fyrir hvenær allir aðilar geta náð sátt og Rauðahafið geti hafið siglingar á ný. Hjáleiðin um Rauðahafið vegna kreppunnar hefur tekið í sig svo mikla siglingagetu. Ef það verður sleppt mun raunverulegur vöxtur flutningsgetu breyta framboði og eftirspurnarsambandi til muna og umframgeta verður að veruleika. Vandamálið er að það er enn óljóst hvenær eðlilegt siglingar hefjast að nýju. Jafnvel þótt kreppan verði leyst mun það vera hægt ferli fyrir svo mörg skip að snúa aftur til Rauðahafsins og verður ekki lokið á einni nóttu. Til viðbótar við bandaríska hagkerfið sjálft munu ytri þættir (tollar) enn gegna ráðandi hlutverki í að hafa áhrif á eftirspurn á bandarísku flugleiðinni árið 2025. Hversu mikið verða tollarnir hækkaðir? Hvenær verður þeim fjölgað? Hversu oft verður þeim fjölgað? Þessir óvissuþættir munu breyta farmmagnsþróun á bandarísku leiðinni árið 2025 og ákvarða einnig hækkun og lækkun skammtímafrakta.